Рейтинг брокеров бинарных опционов
2018

Кто такие брокеры бинарных опционов Как выбрать брокера бинарных опционов Надежные брокеры бинарных опционов Честные брокеры бинарных опционов Лучшие брокеры
бинарных опционов
2018

Американские опционы
Пример 9.3

Американские опционы

Паритет опционов "колл" и "пут" выполняется только для европейских опционов. Однако некоторые оценки можно получить и для американских опционов. Можно показать (см. задачу 9.18), что

(9.4)

Альпари

Пример 9.3

Американский опцион на покупку бездивидендной акции с ценой исполнения 20,00 долл. и сроком действия, истекающим через пять месяцев, стоит 1,50 долл.

Предположим, что текущая цена акции равна 19,00 долл., а безрисковая процентная ставка равна 10% годовых. Из формулы (9.4) следует, что

Таким образом, величина Р – С лежит в интервале между 0,18 долл. и 1,00 долл. Если С = 1,50 долл., величина Р лежит в интервале от 1,68 долл. до 2,50 долл. Иначе говоря, нижняя и верхняя границы для цены американского опциона на продажу акции, срок действия которого и цена исполнения совпадают со сроком действия и ценой исполнения американского опциона на покупку этой же акции, равны 1,68 долл. и 2,50 долл.


Яндекс.Метрика
  Альпари Binomo InstaForex
Лучшие брокеры 2018: Брокер «Альпари» Брокер «Binomo» Брокер «InstaForex»
Содержание Далее