Рейтинг брокеров бинарных опционов
2018

Кто такие брокеры бинарных опционов Как выбрать брокера бинарных опционов Надежные брокеры бинарных опционов Честные брокеры бинарных опционов Лучшие брокеры
бинарных опционов
2018

3.2.3. Динамика преобразованных показателей эффективности

В целях изучения эффекта, оказываемого процедурой усреднения на временную динамку зависимости {критерий х прибыль}, проведем следующий анализ. Рассчитаем квадраты коэффициентов корреляции для трех значений диапазона усреднения – 30,60 и 100 дней. Выполним эту процедуру на всем исследуемом периоде (2 января 2001 г. –14 сентября 2007 г.) отдельно для обеих стратегий и для всех одиннадцати критериев.

На рис. 3.2.3 показана искомая динамика показателя эффективности для трех периодов усреднения и двух противоположно направленных стратегий. Сопоставляя между собой графики с последовательно возрастающим диапазоном усреднения, легко заметить, что преобразовательная процедура способствует выявлению цикличности в динамике коэффициента детерминации. Если без применения усреднения динамика корреляций имела совершенно хаотичный характер (рис. 3.2.2), то 30-дневное усреднение уже позволяет наблюдать определенные закономерности в колебаниях корреляций (рис. 3.2.3). Увеличение периода усреднения до 60 дней позволяет более четко распознать эти тенденции. И, наконец, усреднение со 100-дневным периодом выявляет наличие совершенно очевидных циклов в динамике исследуемого показателя эффективности. Указанные закономерности проявляются в большей степени для стратегии «короткий стрэнгл/стрэдл». Хотя длинная стратегия и демонстрирует похожую динамику, выявить определенную цикличность для нее значительно сложнее (рис. 3.2.2).

Альпари

Изучение рис. 3.2.3 позволяет также сделать выводы относительно индивидуальных особенностей отдельных критериев. В целом можно сказать, что в случае короткой стратегии большинство критериев демонстрирует схожую цикличность. Вместе с тем они не всегда совпадают по фазе, амплитуде и продолжительности циклов. В случае длинной стратегии расхождения проявляются еще более явно. Такая индивидуальность в поведении критериев весьма полезна с точки зрения их практического использования. Если применять для оценки опционных комбинаций не один, а множество критериев (см. главу 7), то периодически возникающая низкая эффективность одних критериев будет компенсироваться не совпадающей с ней по фазе более высокой эффективностью других. Это способствует повышению совокупной эффективности всего комплекса критериев.

Наблюдаемая цикличность свидетельствует о том, что периоды высокой эффективности критериев сменяются периодами их низкой эффективности.

Как в такой ситуации получить единственный числовой показатель, выражающий в общем виде эффективность определенного критерия? Это необходимо

1) для сравнения различных критериев по их эффективности применительно к заданной опционной стратегии;
2) для сравнения эффективности определенного критерия применительно к разным стратегиям;
3) для решения других задач, требующих выбора одного или нескольких наиболее подходящих критериев. Рассмотрению этого вопроса посвящен следующий раздел.


Яндекс.Метрика
  Альпари Binomo InstaForex
Лучшие брокеры 2018: Брокер «Альпари» Брокер «Binomo» Брокер «InstaForex»
Содержание Далее