Введем следующие обозначения.
NA: размер хеджинговой позиции (единиц);
QF- размер фьючерсного контракта (единиц);
N*: оптимальное количество фьючерсных контрактов, используемых для хеджирования.
Номинальная стоимость контрактов, используемых для хеджирования, равна
Следовательно, количество требуемых контрактов определяется по формуле
|