Рейтинг брокеров бинарных опционов
2024
Лучший брокер валютного рынка – компания Альпари успешно предоставляет услуги своим клиентам уже в течение 22-х лет. Регистрируйтесь и зарабатывайте вместе с нами!

Наша
библиотека

Зарабатывайте вместе с самыми успешными трейдерами со всего мира – в самой умной платформе для автоматического копирования сделок!
Кто такие брокеры бинарных опционов Как выбрать брокера бинарных опционов Надежные брокеры бинарных опционов Честные брокеры бинарных опционов Лучшие брокеры
бинарных опционов
2024

Как выбрать брокера бинарных опционов

Рейтинг бинарных брокеров 2024

Лоуренс Дж. МакМиллан. Опционы как стратегическое инвестирование

 

Предисловие

Второе издание

Третье издание

Часть I. Основные свойства фондовых опционов

Пролог

Глава 1. Определения

Простейшие определения

Описание опционов

Стоимость опционов

Стандартизация

Опцион «сам по себе» – основные определения

Взаимоотношение цен опциона и акции

Факторы, определяющие цену опциона

Четыре главных определяющих факторов

Два менее важных фактора

Прочие факторы

Исполнение и передача требования – механизмы

Реализация прав по опциону

Выполнение передачи требования

После исполнения опциона

Комиссионные

Предвидение передачи требования

Опционные рынки

Маркет-мейкеры

Детали опционной торговли

Поступление приказа

Прибыль и графики прибыли

Часть II. Стратегии для колл-опционов

Глава 2. Продажа покрытого колла

Значение продажи покрытого колла

Принципы покрытых продаж

Концепция общей доходности для покрытой продажи

Вычисление доходности инвестиции

Исполнение приказа о покрытой продаже

Выбор позиции покрытой продажи

Продажа против акций, которыми инвестор уже владеет

Диверсификация доходности и защиты при покрытой продаже

Дальнейшие действия

Защитные действия при снижении цены базовой акции

Альтернативный метод «ролл-дауна»

Использование при «ролл-дауне» опционов с различными датами истечения

Предпринимаемые действия при росте акций в цене

Действия, предпринимаемые в конце срока действия опциона и на момент его истечения

Как избежать непокрытых позиций

Когда допускать выкуп акций по коллу

Особые ситуации при покрытых продажах

PERCS

Продажа покрытых коллов – краткие выводы

Глава 3. Покупка колла

Зачем покупать?

Соотношение риск-вознаграждение для покупателя колла

Уверенность в выборе момента покупки

Дельта

Более сложные критерии выбора

Дальнейшие действия

Фиксация прибыли

Защитные действия

Дополнительный комментарий по спрэдам

Глава 4. Другие стратегии покупки колла

Защищенная короткая продажа (или синтетический пут)

Обратный хедж (искусственный стрэддл)

Изменение пропорции между длинными коллами и короткими акциями

Краткие выводы

Глава 5. Продажа непокрытого колла

Непокрытый («голый») колл-опцион

Требуемая инвестиция

Риск и вознаграждение

Применение «ролла» с кредитом

Краткие выводы

Глава 6. Пропорциональная продажа коллов

Пропорциональная продажа

Требуемая инвестиция

Критерии выбора

Переменная пропорциональная продажа

Дальнейшие действия

Применение «ролл-апа» или «ролл-дауна» в качестве защитного действия

Коррекция с помощью дельты

Использование приказов «стоп» в качестве защитных стратегий

Закрытие пропорциональной продажи

Краткие выводы

Введение в стратегии колл-спрэда

Глава 7. Спрэды «быка»

Степень агрессивности

Ранжирование спрэдов «быка»

Дальнейшие действия

Другие варианты применения спрэда «быка»

Глава 8. Спрэды «медведя» на основе колл-опционов

Спрэд «медведя»

Выбор спрэда «медведя»

Дальнейшие действия

Глава 9. Календарные спрэды

Нейтральный календарный спрэд

Дальнейшие действия

Календарный спрэд «быка»

Дальнейшие действия

Использование всех трех серий истечения сроков

Глава 10. Спрэд «баттерфляй»

Выбор спрэда

Дальнейшие действия

Глава 11. Пропорциональные колл-спрэды

Различные принципы

Пропорциональный спрэд как пропорциональная продажа

Пропорциональный спрэд с кредитом

Изменение пропорции

Дельта-спрэд

Дальнейшие действия

Глава 12. Комбинации календарного и пропорционального спрэдов

Пропорциональный календарный спрэд

Выбор спрэда

Дальнейшие действия

Дельта-нейтральный календарный спрэд

Дальнейшие действия

Глава 13. Обратные спрэды

Обратный календарный спрэд

Обратный пропорциональный спрэд (бэкспрэд)

Глава 14. Диагонализация спрэда

Диагональный спрэд «быка»

«Бесплатное» владение коллом

Диагональный бэкспрэд

Краткие выводы по колл-опционам

Часть III. Стратегии с пут-опционами

Глава 15. Основы пут-опционов

Пут-опционы (стратегии на основе путов)

Ценообразование пут-опционов

Влияние дивидендов на премии пут-опциона

Исполнение и переуступка прав

Предвидение переуступки прав

Позиционные лимиты

Конверсия

Глава 16. Покупка пут-опциона

Сравнение покупки пута и короткой продажи акций

Выбор пута для покупки

Ранжирование перспективных покупок пута

Дальнейшие действия

Ограничение убытков

Стратегия «ролл-ап»

Стратегия календарного спрэда

Эквивалентные позиции

Глава 17. Покупка пута при владении обыкновенными акциями

Выбор пута для покупки

Налоговые соображения

Покупка пута как защита для продажи покрытого колла

Глава 18. Одновременная покупка путов и коллов

Покупка стрэддла

Выбор стрэддла для покупки

Дальнейшие действия

Покупка комбинации

Глава 19. Продажа пута

Непокрытая продажа пута

Дальнейшие действия

Оценивание продажи непокрытого пута

Покупка акций по цене ниже рыночной

Покрытая продажа пута

Продажа пропорционального пута

Глава 20. Продажа стрэддла

Покрытая продажа стрэддла

Непокрытая продажа стрэддла

Выбор стрэддла для продажи

Дальнейшие действия

Эквивалентные позиции по акциям для дальнейших действий

Защита как первоначальное действие

Продажа комбинации

Дополнительные комментарии к непокрытым продажам стрэддла и комбинации

Глава 21. Синтетические позиции по акциям, образованные путами и коллами

Синтетические длинные акции

Синтетическая короткая продажа

Разделение страйка

Глава 22. Основные пут-спрэды

Медвежий спрэд

Бычий спрэд

Календарные спрэды

Глава 23. Спрэды с комбинацией коллов и путов

Спрэд «баттерфляй»

Три полезных, но сложных стратегии

Атака двузубца (календарная комбинация)

Календарный стрэддл

«Бесплатная» комбинация (диагональный спрэд «баттерфляй»)

Выбор спрэда

Краткие выводы

Глава 24. Пропорциональные спрэды, на основе пут-опционов

Пропорциональный пут-спрэд

Использование дельты

Пропорциональный календарный пут-спрэд

Логическое продолжение (пропорциональная календарная комбинация)

Краткие выводы по пут-опционам

Глава 25. LEAPS

Основные определения

Ценообразование опционов LEAPS

Сравнение LEAPS и краткосрочных опционов

Стратегии на основе LEAPS

Спекулятивная покупка опционов с LEAPS

Продажа опционов LEAPS

Спрэды с использованием LEAPS

Краткие выводы

Глава 26. PERCS

Условие отзыва

PERCS – покрытая продажа колла

Поведение цены

Стратегии на основе PERCS

Краткие выводы

Глава 27. Покупка опционов и казначейских векселей

Как работает стратегия покупки казначейских векселей и опционов

Краткие выводы

Глава 28. Наилучшая стратегия?

Общие понятия – отношение к рынку и эквивалентные позиции

Что является лучшим для меня, то может не быть лучшим для тебя

Математическое ранжирование

Глава 29. Арбитраж

Базовые пут- и колл-арбитражи («дисконтные арбитражи»)

Дивидендный арбитраж

Конверсия и обратная конверсия

Еще кое-что об издержках по поддержанию позиции

Снова о конверсии и обратной конверсии

Риск при конверсии и обратной конверсии

Краткие выводы о конверсионном арбитраже

«Игра на процентах»

Спрэд «Коробка»

Варианты арбитража на эквивалентности

Влияние арбитража

Рисковый арбитраж, использующий опционы

Парные сделки

Глава 30. Математические приложения

Модель Блэка-Шоулза

Ожидаемый доход

Использование вычислений при принятии стратегических решений

Содействие или институциональная торговля крупными пакетами акций

Помощь в дальнейших действиях

Реализация

Глава 31. Введение в индексные опционы и фьючерсы

Индексы

Опционы с расчетом наличными

Фьючерсы

Опционы на фьючерсы на индексы

Стандартные опционные стратегии, использующие индексные опционы

Отношение пут-колл

Глава 32. Стратегии хеджирования на основе фондовых индексов

Рыночная корзина

Программная торговля

Индексный арбитраж

Дальнейшие действия

Риски для рыночной корзины

Воздействие на фондовый рынок

Моделирование индекса

Игра на ошибке слежения

Краткие выводы

Глава 33. Индексные спрэды

Межиндексные спрэды

Индекс S&P 500 против индекса NYSE

Индексные характеристики

Спрэды против индекса Value Line

Индекс S&P против индекса XMI

Межиндексные спрэды с использованием опционов

Использование опционов в индексных спрэдах

Глава 34. CAPS

Коллы CAPS

Путы CAPS

Продажа опционов CAPS

Стратегии на основе CAPS

Риск и вознаграждение

Спрэды «баттерфляй»

Календарные спрэды

Вертикальные спрэды CAPS

Ценообразование CAPS

Спрэды против обычных индексных опционов

Глава 35. Математический анализ индексных продуктов

Арбитраж

Математические приложения

Глава 36. Фьючерсы и фьючерсные опционы

Фьючерсные контракты

Опционы на фьючерсы

Торговые стратегии с фьючерсными опционами

Стратегии при типичном неправильном ценообразовании

Краткие выводы

Глава 37. Использование фьючерсных опционов во фьючерсных спрэдах

Фьючерсные спрэды

Использование фьючерсных опционов во фьючерсных спрэдах

Краткие выводы

Глава 38. Передовые концепции

Использование прогнозируемой волатильности

Нейтральность

«Греческие символы»

Дельта

Позиционная дельта

Гамма

Вега или тау

Тета

Ро

Гамма гаммы

Краткие выводы

Стратегические соображения – использование «греческих символов»

Дельта-нейтральные позиции

Сводка факторов риска для позиции

Создание многосторонней нейтральности

Математический подход

Оценивание позиции с использованием факторов риска

Стратегии с длинной гаммой

Передовые математические концепции

Вычисление «греческих символов»

Гамма гаммы

Измерение отклонений прогнозируемых волатильностей от среднего

Краткие выводы

Глава 39. Налоги

Предыстория

Основы налогообложения

Исполнение и передача требования

Специальные налоговые проблемы

Налоговые стратегии для фондовых опционов

Эпилог


  Intrade Deriv Альпари
Лучшие брокеры 2024: Бинарный брокер нового поколения. Вывод средств обычно – до 15 мин., менеджеры первыми не звонят клиентам (и не уговаривают пополнить торговый счет), бесплатный демо-счет, депозит – от $10, опционы – от $1, торговля и вывод средств – без верификации. Один из лучших бинарных брокеров 2024 года – компания «Deriv». На рынке – с 2000 года. Доступны опционы на основные валютные пары, индексы, сырьевые рынки и индексы волатильности. Торговля в режиме 24/7, экспирация опционов: от 5 тиков – до 1 года. Компания легально предоставляет услуги, в том числе, клиентам из стран Евросоюза. Бинарные опционы («Fix-Contracts») от лучшего Форекс-брокера 2024 года – компании «Альпари». Минимальный контракт – от $1, экспирация – от 30 сек. Типы опционов: «Выше/Ниже», «Касание», «Диапазон», «Спред», «Экспресс», «Турбо». Альпари – один из наиболее надежных Форекс-брокеров. Более 2 млн. клиентов из 150 стран. На рынке – с 1998 года.
Скачать книгу Читать
  Улучшенные торговые условия на Prime-счетах от одного из лучших Форекс-брокеров – компании «RoboForex»